بنیاد Circle در ۲۲ سپتامبر نخستین کمک‌هزینه‌های خود در ایالات متحده را به Accion Opportunity Fund و Pacific Community Ventures اعطا کرد و از وام‌دهی مبتنی بر هوش مصنوعی و زیرساخت داده برای کسب‌وکارهای کوچک کم‌برخوردار حمایت به عمل آورد.

Circle این کمک‌هزینه‌ها را در جریان نشست سالانه Clinton Global Initiative در نیویورک اعلام کرد و هر دو دریافت‌کننده را به‌عنوان مؤسسات مالی توسعه جامعه معرفی کرد که به صاحبان کسب‌وکارهای کوچک خدمات می‌دهند؛ افرادی که ممکن است برای دریافت تأمین مالی از مسیرهای سنتی با دشواری روبه‌رو باشند. Circle مبلغ دلاری هیچ‌یک از این کمک‌هزینه‌ها را افشا نکرد.

این جوایز جدید، نخستین کمک‌هزینه‌های خیریه داخلی بنیاد Circle هستند. نخستین کمک‌هزینه بین‌المللی آن در ژانویه برای Digital Hub of Treasury Solutions سازمان ملل اعلام شد و در نخستین سال فعالیت رسمی اعطای کمک‌هزینه، برای بنیاد برنامه‌های جداگانه‌ای در آمریکا و در سطح جهانی ایجاد کرد.

بنیاد Circle نخستین کمک‌هزینه‌های آمریکایی خود را به ابزارهای هوش مصنوعی اختصاص می‌دهد

بنیاد Circle در حال تأمین مالی فناوری‌ای است که این دو CDFI قصد دارند از آن در آموزش وام، تحلیل داده و تصمیم‌گیری سازمانی استفاده کنند.

در مورد Accion Opportunity Fund، این کمک‌هزینه از Credit Compass 2.0 پشتیبانی می‌کند؛ ابزاری که از اطلاعات موجود در درخواست وام برای ارائه آموزش مالی شخصی‌سازی‌شده استفاده می‌کند. متقاضیانی که هنوز برای تأمین مالی آماده نیستند، توضیحی درباره اینکه چرا واجد شرایط نشده‌اند و مجموعه‌ای از گام‌ها برای بهبود وضعیت خود در درخواست‌های بعدی دریافت می‌کنند.

بر اساس داده‌های خود AOF، متقاضیانی که از منابع آموزشی آن استفاده می‌کنند، ۸۴٪ بیشتر احتمال دارد واجد شرایط دریافت وام شوند. این رقم از سوی Accion ارائه شده و Circle هنگام اعلام این کمک‌هزینه به آن استناد کرده است؛ با این حال Circle حجم نمونه، روش‌شناسی یا ارزیابی مستقلِ زیربنای این نتیجه را منتشر نکرد.

Elisabeth Carpenter، مدیر ارشد تعاملات راهبردی Circle Internet Group و رئیس بنیان‌گذار بنیاد Circle، گفت Credit Compass 2.0 «به صاحبان کسب‌وکارهای کوچک یک نقشه راه واقعی برای دسترسی به سرمایه می‌دهد». Circle این تأمین مالی را حول ابزارهایی تعریف کرد که به‌جای تأمین مالی وام‌های تکی، بتوان بارها در میان پایگاه متقاضیان یک وام‌دهنده از آن‌ها استفاده کرد.

این برنامه، هوش مصنوعی را در بخشی از کسب‌وکار Circle قرار می‌دهد که از محصولات استیبل‌کوین و زیرساخت تجاری آن جداست. در پوشش خبری مرتبط، طبق آمار شرکت، USDC در سه‌ماهه دوم Circle، ۹۹.۳٪ از حجم پرداخت عامل‌های هوش مصنوعی x402 را تسویه کرد؛ موضوعی که حوزه دیگری را نشان می‌دهد که Circle در آن هوش مصنوعی را به فعالیت مالی پیوند می‌زند. کمک‌هزینه‌های CDFI به امور خیریه و ابزارهای وام‌دهی برای کسب‌وکارهای کوچک مربوط می‌شوند، نه وام‌دهی مبتنی بر USDC.

کمک‌هزینه Accion از Credit Compass 2.0 برای وام‌گیرندگان پشتیبانی می‌کند

Accion Opportunity Fund به‌عنوان یک وام‌دهنده غیرانتفاعی برای کسب‌وکارهای کوچک فعالیت می‌کند و سابقه‌ای طولانی در نظام مؤسسات مالی توسعه جامعه ایالات متحده دارد. سوابق Treasury CDFI Fund نشان می‌دهد Accion Opportunity Fund Community Development در سال‌های متعدد، جوایز فدرال CDFI دریافت کرده است.

Credit Compass 2.0 بر افرادی تمرکز دارد که فرآیند درخواست تأمین مالی را آغاز می‌کنند اما ممکن است هنوز با الزامات وام‌دهنده مطابقت نداشته باشند. این سیستم به‌جای پایان دادن به تعامل در نقطه تصمیم‌گیری درباره وام، اطلاعات درخواست را به راهنمایی آموزشی متناسب با وضعیت مالی متقاضی متصل می‌کند.

Luz Urrutia، مدیرعامل Accion Opportunity Fund، گفت این محصول به‌گونه‌ای طراحی شده که به صاحبان کسب‌وکار «تصویری روشن و صادقانه از جایگاهشان» بدهد. کمک‌هزینه بنیاد از توسعه و استقرار بیشتر آن پشتیبانی خواهد کرد، هرچند نه Circle و نه AOF تاکنون تاریخ راه‌اندازی، تعداد کاربران هدف یا ارزش این کمک‌هزینه را منتشر نکرده‌اند.

Circle راهبرد داخلی خود را حمایت از سامانه‌هایی توصیف می‌کند که به مؤسسات مالی مأموریت‌محور اجازه می‌دهند به وام‌گیرندگان بیشتری دسترسی پیدا کنند و هم‌زمان داده‌های بهتری درباره نتایج تولید کنند. این شرکت نگفته است که فناوری Circle، USDC یا بلاکچین Arc آن، Credit Compass 2.0 را قدرت‌بخشی خواهد کرد.

این تمایز باعث می‌شود این کمک‌هزینه از محصولات مالی تجاری Circle Internet Group جدا بماند. بنیاد به‌صورت یک donor-advised fund ساختاربندی شده، در حالی که Circle Internet Group همچنان شرکت مادرِ پذیرفته‌شده در NYSE است که منابع سهامی پشتیبان فعالیت‌های خیریه آن را فراهم می‌کند.

کمک‌هزینه PCV از Radiant Data Hub و Data Commons در ۲۰۲۶ پشتیبانی می‌کند

Pacific Community Ventures از کمک‌هزینه خود برای Radiant Data Hub استفاده خواهد کرد؛ یک پلتفرم داده مبتنی بر هوش مصنوعی که برای CDFIها و دیگر وام‌دهندگان مأموریت‌محور ایجاد شده است.

PCV گفت این پلتفرم را پس از خرید شریک قدیمی خود در حوزه داده و استارتاپ هوش مصنوعی در سال ۲۰۲۵ راه‌اندازی کرده است. فناوری خریداری‌شده شامل AIKKA بود؛ یک ابزار هوش مصنوعی صوتی که برای جمع‌آوری بازخورد کیفی در زبان‌های اصلی طراحی شده است. PCV می‌گوید این هاب، حاکمیت داده، مدل‌سازی پیش‌بینی و ابزارهایی را ترکیب می‌کند که به وام‌دهندگان برای تحلیل و ارائه نتایج برنامه‌های تأمین مالی‌شان کمک می‌کنند.

این سازمان توسعه دیگری را نیز برای پاییز ۲۰۲۶ برنامه‌ریزی کرده است. CDFI Data Commons آن قرار است بنچمارک‌گذاری اشتراکی، تحلیل پرتفوی و اطلاعات در سطح بخش را در اختیار وام‌دهندگان مشارکت‌کننده قرار دهد. PCV این پروژه را نخستین مدل Data Commons ساخته‌شده برای صنعت CDFI توصیف می‌کند.

PCV می‌گوید این مدل از یک الگوریتم نماینده در سطح ملی استفاده خواهد کرد که بر پرتفوی وام‌های مأموریت‌محور آموزش دیده است. انتظار می‌رود وام‌دهندگان مشارکت‌کننده از این سیستم برای مقایسه عملکرد پرتفوی و بهبود مدل‌های پیش‌بینی پذیره‌نویسی استفاده کنند. این قابلیت‌های برنامه‌ریزی‌شده از سوی PCV مطرح شده‌اند و تا زمان راه‌اندازی پلتفرم و در دسترس قرار گرفتن نتایج عملیاتی، همچنان ماهیتی آینده‌نگر دارند.

Bulbul Gupta، رئیس و مدیرعامل PCV، گفت این سازمان قصد دارد هم‌زمان با گسترش استفاده از هوش مصنوعی، «قضاوت انسانی و اثرگذاری اجتماعی را در مرکز» نگه دارد. PCV پروژه Radiant را با یک سیاست اخلاقی هوش مصنوعی همراه کرده که نحوه استفاده وام‌دهندگان اجتماعی از فناوری‌های نوظهور را پوشش می‌دهد.

سوابق Treasury CDFI Fund نشان می‌دهد Pacific Community Ventures سال‌ها در برنامه‌های فدرال CDFI مشارکت داشته است، از جمله در قالب جوایز پیشین Financial Assistance و Technical Assistance.

تعهد ۱٪ سهامی Circle یک ساختار ده‌ساله را تأمین مالی می‌کند

تأمین مالی بنیاد Circle از یک تعهد سهامی ناشی می‌شود که پیش از تبدیل شدن Circle به یک شرکت عمومی تصویب شده بود.

اظهارنامه سالانه Circle در سال ۲۰۲۵ افشا کرد که هیئت‌مدیره آن در مارس ۲۰۲۵ تا سقف ۲,۶۸۲,۳۹۲ سهم کلاس A را برای بنیاد کنار گذاشته است. این میزان در زمان تصویب این تعهد از سوی هیئت‌مدیره، تقریباً معادل ۱٪ از سرمایه سهام Circle بود و این سهام برای مشارکت در اقساطی طی ده سال در دسترس قرار گرفت.

نخستین مشارکت سهامی در نوامبر ۲۰۲۵ انجام شد؛ زمانی که Circle تعداد ۲۶۸,۲۳۹ سهم خزانه را برای بنیاد دوباره منتشر کرد و هزینه‌ای عمومی و اداری به مبلغ ۲۳.۱ میلیون دلار ثبت کرد. تا ۳۰ ژوئن ۲۰۲۶، Circle در نیمه نخست سال ۱۳۴,۱۲۰ سهم دیگر نیز منتقل کرده بود و ۱۳.۱ میلیون دلار هزینه مرتبط با آن ثبت شد.

چشم‌انداز سه‌ماهه دوم Circle، برای کل سال ۲۰۲۶ تعداد ۲۶۸,۲۳۹ سهم را برای مشارکت‌های بنیاد پیش‌بینی کرده بود. بر مبنای قیمت مرجع ۳۱ ژوئیه که در راهنمایی آن استفاده شد، شرکت حدود ۲۲ میلیون دلار هزینه غیرنقدی برآورد کرد، هرچند هشدار داد که ارزش نهایی به قیمت سهام Circle در زمان هر انتقال بستگی دارد.

این بنیاد به‌عنوان یک donor-advised fund تحت مدیریت Fidelity Charitable فعالیت می‌کند و حاکمیت آن به‌طور جداگانه انجام می‌شود. پروکسی ۲۰۲۶ Circle می‌گوید شرکت هزینه‌های عملیاتی را پوشش می‌دهد تا منابع بنیاد بتواند به کارهای خیریه اختصاص یابد. کارکنان هر سال تا ۴۰ ساعت زمان داوطلبانه با حقوق دریافت می‌کنند.

با این حال، تعهد سهامی افشاشده فقط توضیح می‌دهد Circle چگونه بنیاد را تأمین مالی می‌کند؛ اما نشان نمی‌دهد AOF یا PCV از کمک‌هزینه‌های ۲۲ سپتامبر چه میزان دریافت کرده‌اند.

بنیاد Circle پیش‌تر نیز زیرساخت مالی سازمان ملل را تأمین مالی کرده است

پیش از این دو کمک‌هزینه داخلی، بنیاد Circle نخستین کمک‌هزینه بین‌المللی خود را در ژانویه برای حمایت از Digital Hub of Treasury Solutions سازمان ملل، یا DHoTS، اعطا کرده بود.

Circle اعلام کرد این تأمین مالی از طریق UNHCR و UNDP از فناوری انتقال‌های برون‌مرزی، تبدیل ارز محلی، پرداخت‌های برنامه‌پذیر و قابلیت همکاری سامانه‌های مالی پشتیبانی خواهد کرد. بنیاد در آن اعلامیه نیز ارزش این کمک‌هزینه را افشا نکرد.

UNHCR در حال حاضر DHoTS را به‌عنوان زیرساختی توصیف می‌کند که بیش از ۱۵۰ سیستم بانکی و مالی را در بیش از ۱۰۰ کشور به هم متصل می‌کند. ۱۵ نهاد در این پروژه مشارکت دارند و فناوری آن شامل مدیریت خزانه‌داری مبتنی بر هوش مصنوعی، پرداخت‌های بلاکچینی، کیف پول‌های دیجیتال و یکپارچه‌سازی با بانک‌ها و ارائه‌دهندگان پول موبایلی است.

کارهای مرتبط در سراسر نظام سازمان ملل به پایلوت‌های دیگری در حوزه پرداخت دیجیتال نیز منجر شده است. UNDP پس از آنکه پایلوت‌های پرداخت کمک مبتنی بر بلاکچین در چندین بازار هزینه‌های توزیع را کاهش دادند، همکاری خود با Stellar را گسترش داد؛ از جمله در یک پایلوت سوریه که در آن هزینه‌های گزارش‌شده توزیع از ۱۰٪ به ۲٪ کاهش یافت.

UNHCR می‌گوید مرحله بعدی DHoTS شامل اتصال‌های بیشتر با سیستم‌های مالی محلی، شرکت‌های فناوری مالی و بانک‌های جهانی، در کنار گسترش مدیریت خزانه‌داری آن‌چین و قابلیت‌های پرداخت برنامه‌پذیر خواهد بود.